empty
 
 
23.06.2022 10:57 AM
یورو امریکی ڈالر۔ اگر فیڈ نے شرح میں ایک بڑا اضافہ میز پر چھوڑ دیا تو ڈالر اپنے پر پھیلا دے گا۔ کساد بازاری شروع ہونے کے خوف سے منڈیاں امریکی مرکزی بینک کی جانب سے مالیاتی جارحیت کا انتظار کر رہی ہیں

This image is no longer relevant

فیڈرل ریزرو کا مہنگائی سے لڑنے کا وعدہ دنیا میں ڈالر پر اوپر کی طرف دباؤ کا باعث بنتا ہے جہاں امریکی کرنسی میں اشیاء کی قیمتوں میں اضافہ ہر جگہ افراط زر کی توقعات کو مضبوط کرتا ہے اور دوسرے مرکزی بینکوں کو امریکی مرکزی بینک کی تقلید کرنے پر مجبور کرتا ہے، کیونکہ بصورت دیگر ان کی کرنسی کمزور کرنے کے لئے برباد کر رہے ہیں.

سٹی گروپ کے حکمت عملی سازوں نے کہا، "یہ تمام چیزیں دنیا بھر میں ضرورت سے زیادہ سختی کی طرف اشارہ کرتی ہیں – ایک امکان جو عالمی منڈیوں کو گہرے طور پر پریشان کر رہا ہے، جس میں گرتے ہوئے سٹاک، فلٹر بانڈ کی پیداوار کے منحنی خطوط اور مالی حالات میں سنگین بگاڑ ہے۔"

ان کے اندازوں کے مطابق، عالمی معیشت کساد بازاری میں جانے کا امکان تقریباً 50 فیصد ہے۔

یہ خیال کیا جاتا ہے کہ اگر سرکردہ مرکزی بینکوں کی سخت مالیاتی پالیسی عالمی کساد بازاری کو بھڑکاتی ہے، تب بھی ڈالر کو اس کی حفاظتی خصوصیات اور معاشی غیر یقینی صورتحال کے وقت بڑھنے کی صلاحیت کی وجہ سے فائدہ ہوگا۔

منڈیوں میں بڑھتے ہوئے اتار چڑھاؤ کے درمیان، اس سال بہت سے سرمایہ کاروں نے گرین بیک کو ترجیح دیتے ہوئے اسٹاک اور بانڈز سے چھٹکارا حاصل کرنا شروع کیا۔

نتیجے کے طور پر، 10 سالہ خزانے کی پیداوار 2011 کے بعد سے بلند ترین سطح پر پہنچ گئی، جو کہ 3 فیصد سے زیادہ ہے۔

وال اسٹریٹ کے بڑے اسٹاک اشاریہ جات پہلے ہی ریچھ کی مارکیٹ میں ٹریڈ کر رہے ہیں، جس کی تعریف ان کی چوٹی سے 20 فیصد کمی کے طور پر کی گئی ہے۔
دریں اثنا، سال کے آغاز سے ڈالر 8 فیصد سے زیادہ مضبوط ہوا ہے اور دسمبر 2002 کے بعد سے بلند ترین قدروں کے قریب ہے۔

امریکہ کموڈیٹی فیوچرز ٹریڈنگ کمیشن (سی ایف ٹی سی) کے تازہ ترین اعداد و شمار کے مطابق، امریکی ڈالر انڈیکس فیوچرز میں خالص طویل قیاس آرائی پر مبنی پوزیشن پانچ سالوں میں ریکارڈ بلند ترین سطح پر پہنچ گئی ہے۔

ڈوئچے بینک کے تجزیہ کاروں کا کہنا ہے کہ گرین بیک نے جمود کے عالمی ہیجر کا کردار ادا کیا ہے، اور ڈالر کیش ان چند مالیاتی اثاثہ جات میں سے ایک ہے جو آمدنی پیدا کرتے ہیں۔

اگرچہ فی الحال ڈالر کی مضبوطی کے خلاف جانا مشکل ہے، لیکن اے این زیڈ بینک کے ماہرین اقتصادیات کو اب بھی توقع ہے کہ سال کے آخر میں اس کی مضبوطی کمزور ہوگی۔

"امریکی ڈالر قریبی مدت میں مضبوط رہے گا، کیونکہ فیڈ جارحانہ طور پر شرحیں بڑھا رہا ہے، اور عالمی اقتصادی ترقی کے امکانات کے لیے خطرات بڑھ رہے ہیں،" انہوں نے نوٹ کیا۔

اے این زیڈ بینک نے مزید کہا، "ہم اب بھی یقین رکھتے ہیں کہ گرین بیک اس سال کے آخر میں کمزور ہونا شروع ہو جائے گا، جب ریاست ہائے متحدہ میں افراط زر بالآخر اپنے عروج پر پہنچ جائے گا، اور فیڈ شرحوں میں اضافے یا توقف کے بارے میں مزید معمولی اقدامات پر واپس آئے گا،"۔

This image is no longer relevant

حال ہی میں رائٹرز کے ذریعہ انٹرویو کیے گئے زیادہ تر تجزیہ کاروں کا خیال ہے کہ سال کے آخر میں وفاقی فنڈز کی شرح 3.25 فیصد-3.50 فیصد ہوگی، جو تقریباً پچھلے ہفتے شائع ہونے والے ایف او ایم سی کے "ڈاٹ پلاٹ" کے مساوی ہے۔ اس سے اس سال امریکہ میں قرض لینے کی لاگت میں مزید 175 بیس پوائنٹس کا اضافہ ہوتا ہے۔

فیڈ کے چیئرمین جیروم پاول نے گزشتہ ہفتے کہا کہ موجودہ تحفظات کی بنیاد پر، جولائی کی میٹنگ میں شرح میں 50 بی پی ایس یا 75 بی پی ایس کا اضافہ زیادہ امکان ہے۔

انہوں نے کہا کہ جولائی میں اضافے کے بعد شرح کی سطح معمول کی سطح کے قریب ہو جائے گی، جس سے مرکزی بینک کی قیادت کو یہ سوچنے کا موقع ملے گا کہ مزید اقدامات کیا ہونے چاہئیں۔

پاول کے مطابق، مرکزی بینک اب بھی قومی معیشت کو کساد بازاری میں دھکیلئے بغیر "سافٹ لینڈنگ" فراہم کر سکے گا۔

ان کے بقول، بہت سے بیانات اور گھبراہٹ کے موڈ زیادہ افراط زر کی وجہ سے ہوتے ہیں، لیکن امریکی معیشت مضبوط پوزیشن میں ہے۔

سینٹ لوئس فیڈ کے صدر جیمز بلارڈ نے پیر کو کہا کہ فیڈ اس سال شرح سود میں تیزی سے اضافہ کر سکتا ہے اور مستقبل میں ایک "بہترین" معیشت تشکیل دے سکتا ہے اگر وہ 1994 کی پالیسی سخت کرنے کے چکر کی کامیابی کو دہرانے میں کامیاب ہو جاتا ہے۔

یاد کریں کہ 1994 میں سختی کے چکر کے دوران، فیڈ نے سات راؤنڈز میں شرح سود کو 6 فیصد تک بڑھایا، جس میں ایک اضافہ 75 بیسز پوائنٹس اور دو اضافہ 50 بیسز پوائنٹس شامل تھا۔ نام نہاد "نرم لینڈنگ"، جس کے نتیجے میں کساد بازاری کو روکا گیا، اس کے بعد تیز رفتار اقتصادی ترقی کا دور شروع ہوا۔

"مجھے امید ہے کہ اس بار ہمارے پاس کچھ ایسا ہی ہوگا،" بلارڈ نے کہا کہ فیڈ کے پاس مہنگائی کو کم کرنے کے لیے ابھی کچھ راستہ باقی ہے۔

انہوں نے کہا کہ "ہم تیزی سے آگے بڑھ رہے ہیں، لیکن ہم اس انتہائی نرم مالیاتی پالیسی سے دور ہو رہے ہیں جس پر ہم عمل پیرا ہیں۔"

مئی کے آخر تک، ریاستہائے متحدہ میں صارفین کی قیمتیں سالانہ لحاظ سے دسمبر 1981 کے بعد سے اپریل 8.3 فیصد سے 8.6 فیصد پر بلند ترین سطح پر پہنچ گئیں۔
اس پس منظر میں گزشتہ بدھ کو امریکی مرکزی بینک نے اپنی کلیدی شرح میں تیسری بار اضافہ کیا اور نومبر 1994 کے بعد پہلی بار اسے 75 بیسس پوائنٹس بڑھانے کا فیصلہ کیا گیا۔

اسی وقت، مرکزی بینک نے 2023 کے لیے قومی جی ڈی پی کی نمو کی پیشن گوئی کو 2.2 فیصد سے کم کر کے 1.7 فیصد کر دیا، اور افراط زر کا تخمینہ 2.7 فیصد سے کم کر کے 2.6 فیصد کر دیا۔

تاہم، موجودہ صورتحال کی روشنی میں، فیڈ کی پیشین گوئیاں بہت پر امید نظر آتی ہیں۔ مرکزی بینک نے مہنگائی کے تخمینے میں ایک سال پہلے غلطی کی تھی اور غالباً اب غلط ہے۔

"فیڈ مہنگائی کے مسئلے کو کم سمجھنا جاری رکھے ہوئے ہے اور اسے یہ احساس نہیں ہے کہ اجرت کی قیمت میں اضافہ ہو چکا ہے۔ مرکزی بینک کو اس کی توقع سے زیادہ تیزی سے شرحیں بڑھانا ہوں گی۔ بدقسمتی سے، شرح میں اضافے کی اس طرح کی رفتار کا امکان ہے۔ ایک کساد بازاری،" ریبو بینک کے حکمت کاروں کا خیال ہے۔

This image is no longer relevant

اگر اس سال افراط زر کا مقابلہ کرنے کے لیے فیڈ کی کوششیں بے اثر ثابت ہوتی ہیں تو 2023 میں جارحانہ شرح سود میں اضافہ جاری رہے گا۔

اس طرح، مستقبل قریب میں ہم جمود کی صورت حال دیکھ سکتے ہیں، جب ریاستہائے متحدہ میں قیمتوں میں تیزی سے اضافہ اقتصادی ترقی میں سست روی کے ساتھ ہوگا۔
اس منظر نامے میں، ڈالر کئی سال کی چوٹیوں کو اچھی طرح سے اپ ڈیٹ کر سکتا ہے۔

"ہم ابھی بھی 109.25-110.25 کے امریکی ڈالر انڈیکس (2001-2008 کے مندی کے رجحان اور ستمبر 2002 کے اونچے درجے میں 78.6 فیصد درستگی) کے اوپر ممکنہ وقفے کے لیے تیار ہیں اور ہمیں اس بات کی توقع نہ کرنے کی کوئی وجہ نظر نہیں آتی کہ تیزی کا رجحان امریکی ڈالر پھیلے گا اور یہ 121.02 پر 2001 کی بلند ترین سطح کو جانچے گا" – کریڈٹ سوئس کے ماہرین نے رپورٹ کیا۔

"ہم ایس اینڈ پی 500 کی منصفانہ قدر کو 3,850 پوائنٹس پر ایک غیر مستحکم پروفائل کے ساتھ دیکھتے ہیں۔ انڈیکس اس سال کے آخر میں واپس اچھالنے سے پہلے 3,300 تک گر سکتا ہے۔ ہم کساد بازاری یا جمود کو ایک بنیادی منظر نامے کے طور پر نہیں لیتے ہیں، لیکن ایک عام کساد بازاری ایس اینڈ پی 500 کو گر کر 3,200 تک لے جائے گی، جب کہ 1970 کی دہائی کی اسٹگ فلیشن انڈیکس کو 2,525 تک لے جا سکتی ہے۔"

وال سٹریٹ کے کلیدی اشاریہ جات منگل کے روز نمایاں طور پر بڑھنے میں کامیاب رہے، ایک طویل ویک اینڈ سے واپسی ہوئی۔ خاص طور پر، ایس اینڈ پی 500 میں تقریباً 2.5 فیصد کا اضافہ ہوا، جو بڑھ کر 3,764.79 پوائنٹس تک پہنچ گیا۔ اس کے ساتھ ساتھ انڈیکس کے تمام گیارہ شعبوں میں نمو دکھائی گئی۔
بدھ کو، امریکی اسٹاک پچھلے دن کی صحت مندی لوٹنے کی ترقی کی کوشش کر رہے ہیں۔

اس ہفتے عالمی مرکزی بینکوں کے فیصلوں اور اہم اعدادوشمار کی کمی نے سرمایہ کاروں کی مایوسی اور عالمی معیشت کے امکانات کے بارے میں ان کے خوف کو کمزور کیا۔ اس سے حفاظتی ڈالر کے نقصان کے لیے خطرناک اثاثوں کی مانگ میں اضافہ ہوا۔

تاہم، اس کا مطلب یہ نہیں ہے کہ کساد بازاری کا خطرہ گزر چکا ہے، اسٹاک کو "نیچے" مل گیا ہے، اور ڈالر کی ریلی بھاپ سے باہر چلی گئی ہے۔

صرف عروج اور صارفین کی قیمتوں میں کمی کا ثبوت امریکی اسٹاک انڈیکسز پر دباؤ کو کم کرے گا اور امریکی ڈالر کو تیزی کی اہم دلیل سے محروم کر دے گا۔

This image is no longer relevant

پاول نے بدھ کے روز امریکی کانگریس کی سینیٹ کی بینکنگ کمیٹی سے خطاب کے دوران کہا کہ فیڈ شرح کو سخت کرنے کے چکر کو جاری رکھنے کا ارادہ رکھتا ہے جب تک کہ اسے واضح ثبوت نہ مل جائے کہ ریاستہائے متحدہ میں افراط زر کی شرح 2 فیصد کے ہدف کے قریب آ رہی ہے۔

فیڈ کے سربراہ نے مزید کہا، "ہمارے پاس ضروری آلات اور عزم دونوں ہیں جو قیمتوں میں استحکام کو بحال کرنے کے لیے درکار ہوں گے۔"

پاول کے تبصروں نے گرین بیک کو اہم مدد فراہم نہیں کی، کیونکہ سرمایہ کاروں نے کوئی نئی بات نہیں سنی اور اس بارے میں کوئی اشارے نہیں ملے کہ آیا جولائی کی فیڈ میٹنگ میں کلیدی شرح میں مزید 75 بیسس پوائنٹ اضافہ ممکن ہے۔

نتیجے کے طور پر، یو ایس ڈی ایکس انڈیکس، جو اس وقت 104.70 کے قریب نشان زد ہونے میں کامیاب رہا، نقصانات کو قدرے کم کرنے سے پہلے 103.65 پر گر گیا۔
تاجروں کو معروف مرکزی بینکوں کی مزید پالیسی کے امکانات کے تناظر میں معلومات کو "ہضم" کرنا جاری رکھنا ہوگا۔

ایک ہی وقت میں، فیڈ کی بیان بازی میں کسی بھی تبدیلی کا انحصار آنے والے ڈیٹا پر ہوگا، جن میں سے تقریباً سبھی اب واقعات کے خطرات کی نمائندگی کرتے ہیں۔ اس نقطہ نظر سے، مسلسل افراط زر کے مزید شواہد فیڈ کی پالیسی کے گرد گھبراہٹ کا باعث بنیں گے، جبکہ معاشی ترقی کے کمزور ہونے کی کوئی علامت کساد بازاری کے نقطہ نظر کی تصدیق کرے گی۔

اس طرح، ان مفروضوں میں سے کوئی بھی اس بات کی نشاندہی نہیں کرتا ہے کہ اب خطرناک اثاثہ جات میں ریلی کا صحیح وقت ہے۔ اس کا مطلب ہے کہ ڈالر میں کوئی بھی کمی محدود رہے گی۔

گرین بیک کی تائید اس حقیقت سے کی جا سکتی ہے کہ امریکی صدر جو بائیڈن پٹرول پر ٹیکس کی عارضی چھٹیوں کے امکان پر غور کر رہے ہیں اور وفاقی حکومت توانائی کی بلند قیمتوں کی وجہ سے صارفین کی مشکلات کو قدرے کم کرنے کے لیے مالی آزادی کو استعمال کرنے کا ارادہ رکھتی ہے۔ آئی این جی یقین رکھتے ہیں.
انہوں نے کہا کہ "ایک نرم مالیاتی پالیسی امریکی مرکزی بینک کو شرح کو بڑھا کر افراط زر کے طوفان سے باہر نکلنے کے مزید مواقع فراہم کر سکتی ہے، اور کمزور مالیاتی اور سخت مالیاتی پالیسی کا امتزاج عام طور پر امریکی کرنسی کے لیے اچھی خبر ہے۔"

جہاں تک موجودہ تکنیکی تصویر کا تعلق ہے، بحالی کی رفتار حاصل کرنے کے لیے امریکی ڈالر کو 105.00 کے رقبے پر قابو پانا ضروری ہے، اور گرین بیک دوبارہ 105.80کے علاقے میں (15 جون سے) تقریباً 20 سال کی چوٹی تک پہنچ سکتا ہے۔

جب تک 101.90 کے ارد گرد چار ماہ کی سپورٹ لائن کمی کو محدود کرتی ہے، امریکی کرنسی کے لیے مختصر مدت کے امکانات تعمیری رہیں گے۔

ایک طویل مدتی افق پر، ڈالر کے امکانات اس وقت تک تیزی سے نظر آتے ہیں جب تک کہ یہ 200 دن کی حرکت پذیری اوسط سے اوپر 97.75 پر تجارت کرتا ہے۔
گرین بیک کی پوزیشنوں کے کمزور ہونے کا فائدہ اٹھاتے ہوئے، کرنسی کا مرکزی جوڑا 1.0470 پر مقامی "نیچے" سے آگے بڑھنے میں کامیاب رہا اور کسی حد تک درست کرنے سے پہلے تقریباً ہفتہ وار 1.0600 سے اوپر تک پہنچ گیا۔

اے این زیڈ بینک کے تجزیہ کاروں کا کہنا ہے کہ بحر اوقیانوس کے دونوں جانب مرکزی بینکوں کی پالیسی کے حوالے سے شرح سود اور توقعات کا فرق یورو امریکی ڈالر کی شرح کا تعین کرنے والے اہم عوامل ہیں۔

"حقیقت یہ ہے کہ فیڈ نے تیزی سے شرح سود کو غیر جانبدار سطح پر واپس کرنے کے اپنے ارادے کا اعلان کیا ہے، جبکہ ای سی بی نے ابھی تک اس مسئلے پر بات چیت شروع نہیں کی ہے، ڈالر کی حمایت کرتا ہے،" انہوں نے کہا۔

This image is no longer relevant

یورپی مرکزی بینک یورو زون میں ریکارڈ بلند افراط زر کا سامنا کر رہا ہے، جو توانائی کی قیمتوں میں تیزی سے اضافے اور ڈالر کے مقابلے میں یورو کی قدر میں گزشتہ سال کے دوران تقریباً 15 فیصد کی کمی سے بڑھ گئی ہے۔

بدھ کے روز ای سی بی کی طرف سے جاری کردہ ایک رپورٹ کے مطابق، یورپی معیشت میں 1970 کی دہائی میں دیکھے جانے والے جمود کا منظر دیکھنے کا امکان نہیں ہے۔

روس کی جانب سے یوکرین میں فوجی آپریشن شروع کرنے کے بعد مرکزی بینک کی جانب سے یورو زون کی معیشت کی ترقی کی پیش گوئیوں میں کمی اور افراط زر کی پیش گوئیوں میں اضافے کے باوجود، ای سی بی کے تجزیہ کار اب بھی اگلے سال خطے میں اقتصادی سرگرمیوں میں اضافے اور 2023 کی دوسری ششماہی میں 2 فیصد کے ہدف تک مہنگائی میں کمی کی توقع رکھتے ہیں۔

تاہم، ای سی بی کے تجزیہ کاروں کے جائزے کے مطابق، غیر یقینی صورتحال میں اضافہ ہوا ہے، جو ممکنہ نتائج کی حد کو بڑھاتا ہے۔

خطے میں گیس کی قیمتوں میں 3-4 گنا اضافہ پہلے ہی نہ صرف انفرادی کاروباری اداروں بلکہ پوری یورپی معیشت کے کام کے حالات کو خراب کر رہا ہے۔ سب سے پہلے، جرمنی کو نقصان اٹھانا پڑا، جہاں پوری صنعتوں کی بقا کے سوالات پہلے ہی ابھر رہے ہیں۔

فیڈریشن آف جرمن انڈسٹریز نے خبردار کیا ہے کہ روس کی گیس کی سپلائی بند ہونے سے یورپ کی سب سے بڑی معیشت میں کساد بازاری آنے والی ہے۔
منگل کو، انڈسٹری ایسوسی ایشن نے 2022 کے لیے اپنی اقتصادی پیشن گوئی کو کم کر دیا۔

جرمنی کی جی ڈی پی میں 1.5 فیصد اضافہ متوقع ہے، نہ کہ 3.5 فیصد، جیسا کہ یوکرین کے تنازع سے پہلے پیش گوئی کی گئی تھی۔

دریں اثنا، بڑھتی ہوئی افراط زر ای سی بی کو شرح میں اضافے کا چکر شروع کرنے پر مجبور کر رہی ہے۔

بنیادی مسئلہ یہ ہے کہ شرح میں اضافے کے ساتھ، نام نہاد "ٹکڑی" کا خطرہ ایک بار پھر سامنے آجائے گا۔

بہت سے کاروباری اداروں کے لیے نہ صرف قرض کی فراہمی ایک مشکل کام بن جائے گا، بلکہ ہم یورپ کے دائرے میں قرض کے ایک اور بحران کی بھی توقع کر سکتے ہیں۔

اس کے علاوہ، افراط زر یورپیوں کی بچت کو کھا جاتا ہے، جو صارفین کی مارکیٹ پر منفی اثر ڈالتی ہے۔ معاشی بدحالی کے لیے اس سے بدتر امتزاج کے بارے میں سوچنا مشکل ہے۔

اس طرح، ہمارے پاس ایک ایسی صورتحال ہے جہاں ای سی بی کی طرف سے کوئی بھی اقدام اسے بڑھا سکتا ہے۔ اگر مرکزی بینک شرح بڑھاتا ہے تو یورپی یونین کے غریب ممالک میں قرضوں پر سود بڑھ جائے گا۔ مرکزی بینک نے شرح نہ بڑھائی تو مہنگائی تیزی سے بڑھتی رہے گی۔ یہ صورتحال ایک بار پھر اس بات کی تصدیق کرتی ہے کہ موجودہ سال یورو زون کی معیشت کے لیے بہت مشکل ہوگا۔

ایسے حالات میں، یورو امریکی ڈالر کی جوڑی کی مسلسل ترقی کے بارے میں بات کرنا ضروری نہیں ہے۔

ابتدائی مزاحمت 1.0580، اور پھر 1.0620 اور 1.0660 پر ہے۔

دوسری طرف، قریب ترین معاونت 1.0500، اس کے بعد 1.0460 اور 1.0420 پر واقع ہے۔

Viktor Isakov,
انسٹافاریکس کا تجزیاتی ماہر
© 2007-2024
انسٹافاریکس کے ساتھ کرپٹو کرنسی کی معاملاتی تبدیلیوں سے کمائیں۔
میٹا ٹریڈر 4 ڈاؤن لوڈ کریں اور اپنی پہلی ٹریڈ کھولیں۔
  • Grand Choice
    Contest by
    InstaForex
    InstaForex always strives to help you
    fulfill your biggest dreams.
    مقابلہ میں شامل ہوں
  • چانسی ڈیپازٹ
    اپنے اکاؤنٹ میں 3000 ڈالر جمع کروائیں اور حاصل کریں$8000 مزید!
    ہم مارچ قرعہ اندازی کرتے ہیں $8000چانسی ڈیپازٹ نامی مقابلہ کے تحت
    اپنے اکاؤنٹ میں 3000 ڈالر جمع کروانے پر موقع حاصل کریں - اس شرط پر پورا اُترتے ہوئے اس مقابلہ میں شرکت کریں
    مقابلہ میں شامل ہوں
  • ٹریڈ وائز، ون ڈیوائس
    کم از کم 500 ڈالر کے ساتھ اپنے اکاؤنٹ کو ٹاپ اپ کریں، مقابلے کے لیے سائن اپ کریں، اور موبائل ڈیوائسز جیتنے کا موقع حاصل کریں۔
    مقابلہ میں شامل ہوں
  • 100 فیصد بونس
    اپنے ڈپازٹ پر 100 فیصد بونس حاصل کرنے کا آپ کا منفرد موقع
    بونس حاصل کریں
  • 55 فیصد بونس
    اپنے ہر ڈپازٹ پر 55 فیصد بونس کے لیے درخواست دیں
    بونس حاصل کریں
  • 30 فیصد بونس
    ہر بار جب آپ اپنا اکاؤنٹ ٹاپ اپ کریں تو 30 فیصد بونس حاصل کریں
    بونس حاصل کریں

تجویز کردہ مضامین

ابھی فوری بات نہیں کرسکتے ؟
اپنا سوال پوچھیں بذریعہ چیٹ.
Widget callback